Zwiększenie zaangazowania w akcje firmy ASTARTA

W kolejnym 2013 roku wpłynęło kolejne 1000 PLN, które postanowiliśmy (wraz z wolną gotówką z poprzedniego miesiąca) przeznaczyć na rozbudowanie naszego portfela o akcje firmy ASTARTA. Ponieważ cena akcji nieznacznie spadła w stosunku do ceny sprzed miesiąca, kiedy zdecydowaliśmy się na zakup, to spółka nadal spełnia kryterium zakupu (kryterium numer 1).

Ponieważ dnia 2 stycznia 2013 roku, cena zamknięcia wynosiła 55,90 PLN, więc zakupiliśmy 20 akcji, co daje całkowity koszt transakcji (wraz z prowizją) 1122,36 PLN.

Aktualny stan naszego portfela, po wykonaniu powyższej transakcji, wygląda następująco:

Spółka	Liczba akcji	Cena zakupu akcji	Koszt zakupu akcji (wraz z prowizją)	Aktualna wartość rynkowa (pomniejszona o prowizję ze sprzedaży)	Aktualna stopa zwrotu
ASSECO POLAND	40	49,8	1999,77	1840,79	-7,95%
ATREM	474	4,2	1998,56	1813,06	-9,28%
BUDOPOL	2521	0,79	1999,36	753,35	-62,32%
FORTE	238	8,35	1995,05	3032,15	+51,98%
INSTAL KRAKÓW	164	12,18	2005,31	2826,13	+40,93%
KRAKCHEMIA	498	4	1999,77	3006,11	+50,32%
DROP	225	8,86	2001,27	2162,78	+8,07%
QUMAK-SEKOM	273	7,3	2000,67	2567,07	+28,31%
STALPROFIL	72	13,7	990.5	1219,23	+23,12%
ASSECO POLAND	21	47,65	1004,55	966,42	-3,80%
MIRBUD	447	2,24	1005,18	547,67	-45,52%
MIRBUD	499	2	1001,89	611,38	-38,98%
MIRBUD	790	1,26	999,28	967,91	-3,14%
PKN ORLEN	157	34,41	5423,44	8132,16	+49,94%
KRAKCHEMIA	217	4,65	1012,99	1309,89	+29,31%
ENEA	70	15,78	1108,91	1101,69	-0,65%
INSTAL KRAKÓW	103	13,74	1414,54	1774,95	+25,48%
QUAMAK-SEKOM	169	7,9	1340,31	1589,14	+18,57%
STALPROFIL	69	14,6	1011,33	1168,43	+15,53%
STALPROFIL	74	13,5	1002,90	1253,09	+24,95%
ASTARTA	17	57,15	975,34	946,59	-2,94%
ASTARTA	20	55,90	1122,36	1113,64	-0,78%
Wolna gotówka				40874,9	+23,86%

Przy okazji, na prośbę Antyspekulanta, postaram się w jednym kolejnych wpisów (o ile czas pozwoli) przygotować listę spółek, które biorę pod uwagę przy weryfikowaniu kryteriów zakupu. Postaram się także, oprócz spółek spełniających kryteria zaprezentować także listę spółek, które co prawda nie spełniają kryteriów, ale ich parametry sugerują, że warto się przyglądać tym spółkom w oczekiwaniu na spadek ceny.

Podsumowanie portfela – IV kwartał 2012

Mamy koniec roku i pora na kolejne, czwarte już kwartalne podsumowanie naszego portfela.

Poniższa tabela przedstawia aktualny stan naszego portfela, wraz z cenami akcji w momencie zakupu jak i cenami na ostatni dzień 2012 roku (31 grudzień).

Ostatnia kolumna prezentuje procentowy wzrost wartości każdej transakcji na dzień 31 grudnia 2012 roku w stosunku do ceny zakupu (stopa zwrotu uwzględnia koszty transakcji zakupu i sprzedaży po 0,39% w każdym przypadku, nie uwzględnia jednak wypłaconych przez spółki dywidend, czyli spółka, która wypłaciła dywidendę, faktycznie będzie miała zaniżoną stopę zwrotu).

Z kolei sumaryczna stopa zwrotu (wartość w ostatniej kolumnie poniższej tabeli) określa stopę zwrotu na całym porfelu, i jest to stosunek aktualnej wartości porfela (liczonej według cen rynkowych minus 0,39% kosztów transakcji), do sumy środków pieniężnych jakie zostały zainwestowane (czyli jest to nasze 20 tys. PLN początkowego kapitału + 1 tys. PLn co roku, co na koniec 2012 roku daje w sumie kwotę w wysokości 32 tys. PLN).

Spółka	Liczba akcji	Cena zakupu akcji	Koszt zakupu akcji (wraz z prowizją)	Cena z dnia 31.12.2012	Wartość akcji w dniu 31.12.2012 (pomniejszona o prowizję sprzedaży)	Stopa zwrotu (po odliczeniu prowizji ze sprzedaży)
ASSECO POLAND	40	49,8	1999,77	45,35	1806,93	-9,64%
ATREM	474	4,2	1998,56	3,9	1841,39	-7,86%
BUDOPOL	2521	0,79	1999,36	0,29	728,24	-63,58%
FORTE	238	8,35	1995,05	12,9	3058,23	+53,29%
INSTAL KRAKÓW	164	12,18	2005,31	17,15	2801,63	+39,71%
KRAKCHEMIA	498	4	1999,77	5,9	2926,74	+46,35%
DROP	225	8,86	2001,27	9	2017,1	+0,79%
QUAMAK-SEKOM	273	7,3	2000,67	9,31	2531,72	+26,54%
STALPROFIL	72	13,7	990,25	16,76	1202,01	+21,38%
ASSECO POLAND	21	47,65	1004,55	45,35	948,64	-5,57%
MIRBUD	447	2,24	1005,18	1,23	547,67	-45,52%
MIRBUD	499	2	1001,89	1,23	611,38	-38,98%
MIRBUD	790	1,26	999,28	1,23	967,91	-3,14%
PKN ORLEN	157	34,41	5423,44	49,5	7741,19	+42,74%
KRAKCHEMIA	217	4,65	1012,99	5,9	1275,31	+25,9%
ENEA	70	15,78	1108,91	15,73	1096,81	-1,09%
INSTAL KRAKÓW	103	13,68	1414,54	17,15	1759,56	+24,39%
QUAMAK-SEKOM	169	7,9	1340,31	9,31	1567,25	+16,93%
STALPROFIL	69	14,6	1011,33	16,76	1151,93	+13,9%
STALPROFIL	74	13,5	1002,9	16,76	1235,4	+23,18%
ASTARTA	17	57,15	975,34	55	931,35	-4,51%
Wolna gotówka			107,64
RAZEM			32000			+21,62%

Kolejna tabela prezentuje symulację naszych "inwestycji" w indeks WIG począwszy od  dnia 1 grudnia 2011 roku, kiedy to zainwestowaliśmy 20 000 PLN początkowej sumy, natomiast w kolejnych miesiącach po 1 000 PLN. Dla uproszczenia obliczeń stopy zwrotu z inwestycji, nie uwzględniamy kosztów transakcji, zarówno po stronie zakupu jak i sprzedaży.

Data zakupu	Wartość indeksu w dniu zakupu	Koszt zakupu	Ilość zakupionych jednostek indeksu	Wartość indeksu w dniu 31.12.2012	Wartość inwestycji w dniu 01.10.2012	Stopa zwrotu (po odliczeniu prowizji ze sprzedaży)
01.02.2011	39215,21	20000	51,001	47 460,59	24205,19	+21,03%
02.01.2012	38318,26	1000	2,6097	47 460,59	1238,59	+23,86%
01.02.2012	41438,42	1000	2,4132	47 460,59	1145,33	+14,53%
01.03.2012	41533,87	1000	2,4077	47 460,59	1142,70	+14,27%
02.04.2012	41488,9	1000	2,4103	47 460,59	1143,93	+14,39%
02.05.2012	40114,7	1000	2,4928	47 460,59	1183,12	+18,31%
01.06.2012	37312,1	1000	2,6801	47 460,59	1271,99	+27,2%
02.07.2012	40585,9	1000	2,4639	47 460,59	1169,39	+16,94%
01.08.2012	40153,87	1000	2,4904	47 460,59	1181,97	+18,2%
01.09.2012	41731,43	1000	2,3963	47 460,59	1137,29	+13,73%
01.10.2012	44183,21	1000	2,2633	47 460,59	1074,18	+7,42%
02.11.2012	43581,92	1000	2,2945	47 460,59	1089,00	+8,9%
03.11.2012	45293,43	1000	2,2078	47 460,59	1047,85	+4,79%
RAZEM		32000	80,131		38030,52	+18,85%

Jak widać, na po IV kwartele 2012 roku wartość portfela, zbudowanego z akcji wybieranych zgodnie ze zdefiniowanymi przez nas kryteriami wzrosła o 21,62%, natomiast alternatywna inwestycja w indeks WIG dała w tym czasie 18,85% wzrostu wartości. Oznacza to, że ponownie inwestycje w portfel pokonały rynek, rozumiany jako indeks WIG (przy okazji inwestycja w indeks WIG20 dałaby w tym czasie zwrot w wysokości 13,82%).

Jak widać nadal najbardziej negatywny wpływ na stopę zwrotu naszego porfela mają spółki budowlane: BUDOPOL oraz MIRBUD.

Korzystając z okazji chciałbym z okazji Nowego Roku, życzyć wszystkim wielu okazji inwestycyjnych, czyli po prostu niskich cen akcji dobrych spółek. Oby rok 2013 był rokiem, w którym takich okazji nie zabraknie.